События российского фондового рынка
Обзор российского фондового рынка на понедельник
Чистая прибыль (РСБУ) НЛМК в первом полугодии составила 14,047 млрд. рублей, что почти в 2,5 раза меньше результата аналогичного периода прошлого года
российские индексы- курс рубля к доллару – 32.5361 руб. за один доллар (-7.98 коп.);
- курс рубля к евро – 39.6745 руб. за один евро (+7,80 коп.);
- курс валютной корзины ($0.55 и 0.45 евро) – 35.74984руб. (-0.88 коп.).
06.08.12 Объем средств на корсчетах в ЦБ 725.70 млрд. руб. (-14.40 млрд. руб.); на депозитных счетах 110.60 млрд. руб. (+20.30 млрд. руб.). – суммарно 836.30 млрд. рублей.
03.08.12 г. - индикативная премия по операциям своп на российском валютном рынке на 1 год – 6.61 %.
02.08.12 г. - средняя рублевая ставка «Ruble Overnight Index Average» – 5.53 %.; объем сделок 45.18 млрд. руб.
Итоги аукциона прямого РЕПО 3 августа:
Максимальный объем предоставляемых средств – 210 млрд. рублей на срок 1 день;
11:34 – размещенный объем – 208 924.500 млн. руб. (ставка 5.3351 %), срок 3 день.
15:34 – размещенный объем – 806.200 млн. руб. (ставка 5.9014 %), срок 3 день.
03.08.12г.
ставки по привлечению кредитов (MIBID) на 1 день –5,14 % (-0.05);
ставки по размещению кредитов (MIBOR) –5.88 % (-0.07);
Фактические ставки по кредитам, предоставленным банкам с высоким кредитным рейтингом (MIACR) – 5.60 % (02.08.12).
Котировки внутреннего валютного рынка - утро 6 августа:
31.94р. – 31.96 рублей за доллар;
39.54р. – 39.56 рублей за евро.
Прогноз движения котировок фьючерсных контрактов на торговой площадке FORTS на 6 августа:
рубль/доллар (сентябрь 2012г.) 32.18р. (31.86р.) – 32р.18р. (32.48р.);
рубль/евро (сентябрь 2012г.) 39.72р. (39.48р.) – 40.15р. (40.67р.);
евро/доллар (сентябрь 2012г.) 1.2378 (1.2129) – 1.2500.
Фондовый рынок.
03.08.2012
Dow Jones industrial average
13096,17
1,69%
Nasdaq
2967,9
2,00%
S&P 500
1390,99
1,90%
10-Yr Bond
1,577%
0,10
BRAZIL BOVESPA STOCK IDX
57255,22
3,12%
NYSE Arca Oil
1212,97
2,49%
DAX INDEX
6865,66
3,93%
РТС
1399,31
3,25%
Индекс ММВБ
1421,99
1,73%
Россия-30
3,645%
-0,05
06.08.2012
NIKKEI 225 INDEX
8728,39
2,03%
Shanghai Composite (Китай)
2141,65
0,41%
EUR/USD
1,2378
1,2379
Фьючерс S&P 500 09/2012
1389,25
0,02%
Фьючерс нефти
марки Crude Light 09/2012 ($)
91,34
-0,08
Фьючерс на золото 09/2012 ($)
1608,75
1,65
Фьючерс на 10-year note 09/2012 ($)
134^02
0^02
Прогноз
на 06.08.12г.
Nasdaq
2954 (2914)
2974 (2985)
S&P 500
1380
1395 (1415)
US Treasury 30-year (фьючерс CME)
149^15 (148^23)
150^25 (151)
EUR/USD (фьючерс CME)
1,2396 (1,2301)
1,2479 (1,2525)
Индикативные котировки металлов 6 августа
пок.
прод.
Изм. %
время
золото
1607.78
1608.08
+0.28
9:22:02
палладий
579.40
582.40
+0.00
9:14:15
платина
1400.00
1410.00
-0.07
9:21:44
серебро
27.78
27.81
-0.04
9:19:19
алюминий
1862.00
1865.00
+0.22
9:11:39
медь
7442.00
7447.00
+0.22
9:21:56
никель
15636.00
15736.00
+0.49
9:21:59
изм. с окончания 2011 г. (%)
Dow Jones industrial average
7,19
Nasdaq
13,92
S&P 500
10,61
BRAZIL BOVESPA STOCK IDX
0,88
NYSE Arca Oil
-1,31
DAX INDEX
16,40
РТС
1,36
Индекс ММВБ
1,42
NIKKEI 225 INDEX
3,23
Shanghai Composite (Китай)
-2,63
НОВОСТИ
09:00 Япония. Leading index в августе 92,6. Прогноз 92,9. В июле 95,2.
12:30 Еврозона. Индекс доверия инвесторов в августе. В июле -29,6.
17:00 США. Fed's Bernanke Speaks on Economic Measurement.
Индексы деловой активности секторов услуг в странах Еврозоны несколько улучшились. Общий для сектора услуг Еврозоны в июле зафиксирован на уровне 46,5. В июне – 46,4. Изменение мизерное, да и сам показатель существенно ниже уровня отделяющего рост от падения. Падение в секторе продолжается.
Составной показатель деловой активности в обоих секторах экономики Еврозоны в июле 47,9 (в июне 47,1). Это максимальное значение показателя за четыре месяца.
После роста розничных продаж в мае на 0,8 %, в июне рост оказался слабым – всего +0,1 %. Аналитики вообще не ждали роста. За 12 месяцев показатель потребления снижается на 1,2 % г/г (в мае -0,8 % г/г).
Экономический либерализм привел к периоду значительного экономического роста лидеров и безбедного существования аутсайдеров. Финансовый сектор выступал как эффективный распределитель потоков капитала. Сейчас эта позиция утрачена. Заняв главенствующее положение, он перерос возможности экономики и сейчас тормозит процесс восстановления, т.к. только аккумулирует вливаемые государствами средства. Дело не в том, что существуют риски, не в степени недоверия, а в том, что сектор стал самодостаточным, со своим «собственным ВВП».
В тоже время действия и даже самые радикальные намерения властей исходят из остающейся на вооружении идеи либерализма, что подразумевает, как минимум, увеличение длительности выхода из сложившейся ситуации.
Вот и CEPS предлагает решить проблемы Италии и Испании за счет внутренних частных накоплений, переориентации их на покупку суверенных долговых бумаг. Имеется ввиду накопления именно домохозяйств. Т.е., по сути, решить проблемы за счет широкого круга населения – накопления среднего класса + радикального сокращения соц., мед. обр. и пр. программ (это касается уже всего населения). Кроме того, мелкий и значительная часть среднего бизнеса отдаст свои активы. Источник, за счет которого все оплатят «найден» и все тот же – население.
В Германии нет проблем с дефицитом. Размер государственных долгов, хоть и превышает уровень норматива (81/85 % при нормативе – менее 60 % ВВП), но не является бедой, т.к. стоимость рефинансирования порою сейчас нулевая. Но, кто сказал, что такое положение продлиться хоты бы год? Германия «не исцеляется быстрее других стран от кризиса, а лишь погружается в него медленнее». /«Эксперт»/ Понижение прогноза кредитного рейтинга – не злопыхательство, а реальная оценка опасности для лидера Еврозоны.
Сокращение мировой торговли с экономикой ориентированной на экспорт приведет к росту безработицы, сокращению доходов государства, а, значит, увеличит размера долга, и уже по другой стоимости. Т.е. впереди тоже самое – сокращение соц… программ, использование накоплений на спасение государства. Т.к. покупки долгов, крепкой сегодня экономики, осуществляются в большом количестве нерезидентами, то баланс текущего счета может показать значительную динамику роста дефицита (сокращение торгового баланса, ухудшения баланса доходов). Нет уверенности в то, что такое развитие событий способно привести к решительному вмешательству в экономику, т.к. будет противоречить либеральной парадигме.
Индекс деловой активности (ISM) в секторе услуг США повысился в июле до 52,6 с 52,1 в июне. Аналитики прогнозировали – 52. С ростом индекса нового бизнеса в секторе с 53,3 до 54,3, показатель занятости в секторе рухнул до 49,3 с 51,0. Таким образом, показатель занятости во всей экономике, похоже, будет сокращаться в ближайшие месяцы. На американский бизнес давление оказывает снижение темпов развития мировой экономики и предстоящие изменения системы налогообложения.
Во показатель безработицы в июле повысился до 8,3 % с 8,2 % в июне. Это максимальное значение за пять месяцев и второе повышение за четыре квартала.
Число рабочих мест за этот период выросло на 163 тыс. Значение существенно превысило предыдущее значение и уровень прогноза. Впрочем, для падения безработицы уровень созданных мест должен держаться выше 200 тыс.
Согласно пересмотренным данным, в июне увеличение количества рабочих мест составляло 64 тыс., а не 80 тыс., как сообщалось ранее.
Проблемы с занятостью могут негативно сказаться на уровне потребительских расходов, которые составляют 70/71 % ВВП США. Сокращение рабочих мест в крупных компаниях, от Morgan Stanley до Cisco Systems, означает, что уровень безработицы может остаться высоким.
Частный сектор создал 172 тыс. рабочих мест в июле. В июне +73 тыс. (пересмотрено с +84 тыс.).
Доля трудящихся занятых неполный рабочий день в июле повысилась до 15 % с 14,9 %.
РОССИЯ
Инфляция в России в июле 2012 г. составила 1,2 %, а с начала года - 4,5 %. (Росстат). Рост цен в июле обусловлен повышением с 1 июля тарифов на услуги естественных монополий. Очередное повышение тарифов произойдет осенью.
В июле 2012 г. наибольшее влияние на рост цен на продовольственные товары оказало удорожание большинства наблюдаемых видов овощей и фруктов.
По прогнозам Центрального банка (ЦБ) РФ, уровень инфляции по итогам текущего года не должен превысить отметку в 5-6 %.
РОССИЙСКИЙ РЫНОК АКЦИЙ.
* ·Чистая прибыль по РСБУ Банка Москвы за январь-май 2012 года увеличилась до 1,2 млрд рублей. Это в 2,2 раза больше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, свидетельствуют данные на сайте ЦБ РФ. В 2011 году Банк Москвы получил 5,7 млрд рублей чистой прибыли по РСБУ, а в 2010 году убыток банка составил 50,125 млрд рублей в результате досоздания резервов под проблемные ссуды.
Чистая прибыль Банка Москвы по МСФО в 2011 году составила в 24,6 млрд рублей, в 2010 году банк получил убыток в 69,7 млрд рублей. Кредитная организация сократила вознаграждение топ-менеджменту в три раза до 538 млн рублей. Объем кредитного портфеля банка до вычета резервов в 2011 году вырос на 20,6% до 789,1 млрд рублей, операционные доходы финорганизации до создания резервов в прошлом году составили 173,1 млрд рублей, увеличившись на 129,2 млрд рублей относительно 2010 года.
8 июня глава ВТБ Андрей Костин на годовом собрании акционеров банка подтвердил прогноз по прибыли по МСФО Банка Москвы на уровне не менее 20 млрд рублей в 2012 году.
Чистая прибыль (РСБУ) НЛМК в первом полугодии составила 14,047 млрд. рублей, что почти в 2,5 раза меньше результата аналогичного периода прошлого года. Валовая прибыль - 19,480 млрд. рублей (-25 % г/г), прибыль от продаж - 6,763 млрд. рублей (снизилась в 2,3 раза), прибыль до налогообложения —15,965 млрд. рублей (упала. в 2,5 раза).
Чистая прибыль (МСФО) Uralchem Holding, кипрской холдинговой компании Группы «Уралхим» (производителей азотных и фосфорных удобрений) за первое полугодие 2012 г. - $444 млн. (+67 % г/г). Выручка компании - $1 261 млн. (+21,8 % г/г). Операционная прибыль - $410 млн. (+35 % г/г).
Объем продаж Группы «Уралхим» за полгода вырос на 18 % г/г - 3 млн. т. продукции. Благодаря приобретению пермского ОАО «Минеральные удобрения», значительно возросли продажи карбамида и товарного аммиака – на 117 % и 61 % соответственно.
Показатель EBITDA увеличился более чем на треть, на 18 % выросли продажи товарной продукции, достигнув 3 млн. т.
Чистая прибыль (РСБУ) ОАО «Саратовэнерго» за полгода - 2,9 млн. рублей (в 18,4 раза ниже уровня аналогичного периода 2011г.). Снижение прибыли произошло из-за увеличения начисления налога на прибыль на 112,2 млн. рублей - до 220,6 млн. рублей за счет роста внереализационных доходов в целях налогового учета при восстановлении резерва по сомнительным долгам.
Выручка - 7 176,4 млн. рублей (-2,4 % г/г). Цена отпуска электрической энергии на розничном рынке - 2,24 руб./кВт/ч (-6,6 % г/г). Полезный отпуск с учетом электроэнергии на компенсацию потерь за 6 месяцев вырос на 4,5 % г/г - 3,2 млрд. кВт/ч.
Операционные расходы - 6 911,2 млн. рублей. Снижение затрат а покупку электрической энергии связано со снижением цены покупки электрической энергии (мощности) на 0,11 руб. за кВт/ч (на 8,6 %) в первом полугодии 2012 г.
Затраты на приобретение электрической энергии и мощности уменьшились на 153,3 млн. рублей (на 5,9 % г/г) и 13,8 млн. рублей (на 1,2 % г/г) соответственно. Рост расходов на услуги по передаче электроэнергии - 152,1 млн. рублей (на 5,7 %). Значительное увеличение затрат на услуги по передаче электроэнергии объясняется ростом полезного отпуска на 134,7 млн. кВт/ч (на 4,5 % г/г).
Прибыль от продаж – 265,3 млн. рублей (-40 % г/г).
Прочие доходы - 439,8 млн. рублей (выросли в 36 раз). Прочие расходы - 646 млн. рублей (+55,1 % г/г).
Краткосрочные обязательства увеличились на 8,1 % и составили 2 318,9 млн. рублей. Объем привлеченных кредитов увеличился на 39,9 % и на 30 июня 2012 г. составил 935,2 млн. рублей. Увеличение связано с необходимостью покрытия текущих кассовых разрывов и погашения задолженности предприятия перед сетевыми компаниями.
Прогнозы на сегодня 6 августа:
Срочный контракт на индекс РТС с исполнением в сентябре 2012г.
Уровень поддержки на сегодня – 138 000 (130 300);
Уровень сопротивления – 144 200.
Индекс РТС
- поддержка 1393 (1373);
- сопротивление 1410 (1427).
Индекс ММВБ
- поддержка 1407 (1398);
- сопротивление 1432.
ГАЗПРОМ
- поддержка 144.00р.;
- сопротивление 151.50р.; 155.13р.
ГМКНН
- поддержка 5042р.; 4975р.;
- сопротивление 5122р.; 5190р.
ЛУКОЙЛ
- поддержка 1819р.; 1803р.;
- спротивление 1845р.; 1866р.
Ростелеком
- поддержка 115.50р.; 113.50р.;
- сопротивление 116.20р.; 118.00р.
Роснефть:
- поддержка 193.90р.; 191.60р.;
- сопротивление 194.70р.; 196.10р.
Сбербанк об.
- поддержка 90.70р.; 88.62р.;
- сопротивление 92.80р.
Сбербанк пр.:
- поддержка 64.50р.; 62.40р.;
- сопротивление 66.20р.
Сургутнефтегаз:
- поддержка 27.36р.; 26.97р.;
- сопротивление 28.20р.; 28.60р.
Выше представленный обзор является субъективным представлением авторов о происходящем в мировой экономике, на валютных и фондовых рынках мира. Все выводы сделаны на основе общедоступной информации, в соответствии с нашим пониманием процессов происходящих в мировой экономике, а значит, имеют предвзятый характер. Авторы не намерены нести ответственности за Ваши действия принятые под влиянием представленного текста.
российский рынокс Инвестиционный холдинг «Адекта» / adekta ru / ADEKTA