Утренняя конъюктура рынка
Обзор российского фондового рынка на среду
В лидерах на ММВБ доминируют бумаги автопроизводителей и энергетиков, в RTS Standard - нефтегазового сектора
российский рынокРоссийские индексы начали торги ростом.
индекс ММВБ +0,92% - до 1772,1 пункта;
индекс РТС +1,25% - до 1933,95 пункта
В лидерах на ММВБ доминируют бумаги автопроизводителей и энергетиков, в RTS Standard - нефтегазового сектора.
Лидеры роста на ММВБ:
1. АВТОВАЗ пр. (+5,46% - до 10,43 руб.)
2. ИркутскЭн (+3,36% - до 24,444 руб.)
3. АВТОВАЗ (+2,94% - до 33,3 руб.)
4. ТГК-14 (+2,56% - до 0,004 руб.)
5. НОВАТЭК (+2,08% - до 325,65 руб.)
Лидеры роста в RTS Standard:
1. Татнефть (+2,37% - до 168,91 руб.)
2. Газпром (+1,94% - до 208,98 руб.)
3. ЛУКОЙЛ (+1,91% - до 1940,79 руб.)
4. СургутНГ пр. (+1,33% - до 17,392 руб.)
5. НорНикель ГМК (+1,05% - до 7583,79 руб.)
В аутсайдерах на ММВБ находятся бумаги энергетического сектора, в RTS Standard – банковского.
Лидеры снижения на ММВБ:
1. Синергия (-1,41% - до 1400 руб.)
2. Балтика (-1,25% - до 1422,05 руб.)
3. ТГК-2 (-1,2% - до 0,0082 руб.)
4. ФСК ЕЭС (-1,14% - до 0,434 руб.)
5. Концерн КАЛИНА (-1,14% - до 830,26 руб.)
Лидеры снижения в RTS Standard:
1. Банк ВТБ (-0,35% - до 0,10598 руб.)
2. Сбербанк России пр. (-0,28% - до 71,87 руб.)
3. Сбербанк России (-0,27% - до 106,02 руб.)
К 12:00 мск 2 февраля конъюнктура западных фондовых площадок характеризовалась следующими параметрами:
Индекс ADR российских компаний FTSE Russian IOB на LSE начал торги внушительным ростом.
Индекс FTSE IOB подскочил на 1,97% - до отметки 1092,44 пункта.
Лидеры роста ADR российских эмитентов на LSE:
1. KAZAKHGOLD GROUP LD (+5,85% - до 3,599 долл./ADR)
2. MAIL.RU GROUP LTD. (+2,67% - до 38,5 долл./ADR)
3. LUKOIL (+2,64% - до 66,05 долл./ADR)
4. Gazprom ADS (+2,45% - до 28,48 долл./ADR)
5. Novorossiysk Comm. Sea Port (+2,33% - до 10,97 долл./ADR)
Лидеры снижения на LSE:
1. Pharmstandard (-1,49% - до 29,01 долл./ADR)
2. SISTEMA-HALS (-1,19% - до 1,58 долл./ADR)
Рынки Европы демонстрируют рост.
UK FTSE 100 +0,92% - до 6012,832 пункта;
France CAC 40 +0,3% - до 4084,93 пункта;
Germany DAX +0,3% - до 7205,57 пункта
Фьючерсы на индексы США демонстрируют смешанную динамику:
Фьючерс на индекс Dow Jones растет на 22 пункта - до 11995 пунктов, в то время как контракт на NASDAQ теряет 0,25 пункта - до отметки 2322,25 пункта.
К 12:00 мск 2 февраля конъюнктура сырьевых площадок складывается смешанно:
ICE - Brent Crude Oil +0,3% - до 101,8 долл./барр.
Котировки золота снижаются на 0,07% и находятся на отметке 1339,3 долл./унция.
Конъюнктура внешних финансовых и сырьевых площадок благоприятствует росту российских индексов.
Конъюнктура валютного рынка складывается в пользу снижения бивалютной корзины:
курс EUR/USD 1,3832 долл./евро (+0,01%)
курс EURRUB_TOM 40,71 руб. (-0,22 коп.)
курс USDRUB_TOM 29,43 руб. (-18,68 коп.)
Бивалютная корзина 34,50 руб. (-10,37 коп.)
Основные события корпоративного сегмента к этому часу:
А.Кудрин: Государство планирует в 2011г. продать 20% ВТБ.
"Северсталь" и Sollers подписали соглашение о поставках металлопроката до конца 2011г.
Основные акционеры РТС приняли условия слияния, предложенные ММВБ. РТС оценена в 1,15 млрд долл., а оценка ММВБ втрое выше - 3,45 млрд долл. Базовый сценарий слияния предполагает, что акционеры РТС получат 35% денежными средствами (около 250 долл. на акцию), а 65% будут конвертированы в акции ММВБ. Кроме того, существует возможность продать все акции РТС за деньги, но с дисконтом, так что итоговая цена будет соответствовать 525 долл. за акцию РТС. Также возможно конвертировать все акции РТС в бумаги ММВБ с небольшой премией (приблизительно 2%). В течение последующих двух лет ММВБ намерена провести IPO.
Основные экономические новости к этому часу:
А.Кудрин: Дефицит федерального бюджета РФ в 2011г. составит меньше 3% ВВП.
О.Вьюгин: Инфляция по итогам 2011г. может оказаться двузначной.
А.Кудрин: Россия исчерпала возможности роста ВВП и уровня жизни населения за счет нефтяного сектора.
Основные изменения аналитических рекомендаций к этому часу:
Аналитики UBS повысили целевую цену акций Сбербанка на фоне сильной отчетности. Целевая цена акций Сбербанка выросла с 4,84 долл. (140 руб.) до 4,94 долл. (143 руб.), что соответствует рекомендации "покупать".
Аналитики RMG обновили оценку акций "Ленэнерго". "Мы пересмотрели оценку "Ленэнерго" в связи с утвержденными переходом на RAB и инвестиционной программой компании. Капитальные затраты съедают денежный поток компании, не оставляя потенциала роста для обыкновенных акций. Однако привилегированные бумаги выглядят недооцененными на фоне увеличения чистой прибыли и дивидендной доходности. Мы повысили рекомендацию по привилегированным акциям до "покупать" и понизили рекомендацию по обыкновенным до "держать" с целевым ценами в 2,32 и 0,94 долл. соответственно", - сообщили аналитики RMG.
Аналитики Банка Москвы снизили целевой уровень цен по акциям "РусГидро". "Практически с самого начала нового года акции "РусГидро" находятся в явной немилости у инвесторов. Двигаясь против рынка, бумаги за последние две недели потеряли почти 15%. Во многом их снижение может быть связано с публикацией низких тарифов на мощность. В данном обзоре мы оценили влияние первых опубликованных тарифов на мощность для "РусГидро". В результате мы снизили прогнозную цену акций компании на 10% - до 1,9 руб., сохранив рекомендацию "покупать", - говорят эксперты.
Аналитики "Альфа-банка" снизили рекомендацию по акциям ФСК ЕЭС. "Мы снижаем рекомендацию по ФСК до "по рынку", поскольку после повышения на 21% в январе потенциал роста до нашей расчетной цены составляет всего 1%. Холдинг МРСК, который продемонстрировал отстающую динамику, в настоящий момент выглядит, на наш взгляд, более привлекательно. Тем не менее мы не исключаем, что акции ФСК могут приблизиться к своей номинальной стоимости 0,5 руб. (0,0168 долл.) на фоне планов правительства разместить 4,1% в Лондоне", - отметили аналитики "Альфа-банка".
Аналитики JP Morgan дали свою оценку акциям Mail.ru Group. Специалисты определили целевую цену GDR Mail.ru Group на уровне 51,7 долл. На данный момент компания торгуется с P/E на 2012г. на уровне 27, что подразумевает дисконт в среднем на 2% к аналогам. Экономисты считают, что акции Mail.ru должны торговаться с премией, учитывая перспективы роста (ежегодный темп роста прибылей 33% в 2010-2013гг.), лидирующие позиции на рынке, растущую доходность (ежегодный темп роста EBITDA 63% в 2010-2013гг.) и отсутствие компаний, демонстрировавших подобные темпы роста, на российском рынке.
Прогноз по рынку:
Как отмечают аналитики ИК "Велес Капитал", на всех крупнейших зарубежных площадках царит оптимизм - повсеместно наблюдается рост, местами весьма существенный. Это может подтолкнуть российские бумаги к повышению. "Вместе с тем ранее мы указывали на верхнюю границу на уровне 1925 пунктов по индексу РТС, которая была неприступной. Соответственно, в среду мы ожидаем роста как минимум до указанного уровня, а при сохранении позитивного фона не исключаем пробития данной границы", - подчеркнули эксперты.
российские индексыс quote / quote ru / РосБизнесКонсалтинг